En el último año, los fondos mutuos siguieron liderando las rentabilidades en el mercado peruano. Según la Asociación de Administradoras de Fondos del Perú, al cierre de agosto del presente año, la rentabilidad promedio de fondos mutuos de acciones en dólares fue de 16.6% y para los fondos en moneda nacional fue de 17.8%, para el mismo periodo de observación. La rentabilidad de algunos fondos mutuos de acciones ha superado el 20% en el último año, reflejando un desempeño sobresaliente en el mercado.
Entre tanto, la rentabilidad promedio de los fondos mutuos de acciones, al cierre del mes de agosto, fue de 9.4% en dólares, mientras que en soles se situó en 6.9%. “El mercado de renta variable está atravesando por una tendencia alcista y está siendo aprovechado por los inversionistas, sin embargo, los agentes del mercado deben ser conscientes que la mayor rentabilidad conlleva un mayor riesgo”, indicó Fernando Osorio, secretario general de la asociación que agrupa a las principales sociedades administradoras de fondos mutuos.
El directivo recordó que los fondos mutuos de renta variable buscan invertir exclusivamente en acciones y están orientados a la inversión de largo plazo, debido a la volatilidad del mercado y del precio de las acciones, lo que implican también un mayor riesgo. Mientras que los fondos mutuos de renta fija presentan menor riesgo o volatilidad e invierten en instrumentos de deuda como certificados de depósitos, bonos o papeles comerciales.
A nivel de renta fija, los retornos fueron constantes. En los últimos 12 meses, la rentabilidad promedio anual de los fondos mutuos de deuda fue de 5.9% para soles, mientras que para el caso de los fondos en dólares la rentabilidad llegó a 5.4% en el último año.
Osorio indicó que los fondos de deuda siguen siendo los de mayor participación, con cerca del 70% del patrimonio de la industria. A su vez, se aprecia que los fondos de fondos son los de mayor oferta por parte de las empresas administradoras.
La asociación informó que el patrimonio administrado por los fondos mutuos al cierre de agosto fue de 43,312 millones de soles, lo cual implica un incremento de 43.32% en los últimos 12 meses y de 5.15% respecto del mes anterior. A nivel de partícipes, alcanzó los 392,934 inversionistas, lo cual representa un crecimiento de 2.34% frente a lo registrado el mes anterior y 15.16% en los últimos 12 meses. Cabe recordar que el 97 por ciento corresponde a personas naturales y el resto a personas jurídicas.
Es importante destacar que en la medida que se viene observando un crecimiento en el patrimonio administrado de los fondos mutuos, se refleja también mayores opciones de oferta de productos por parte de las sociedades administradoras que a la fecha llegan a un total de 234 fondos mutuos existentes en el mercado.
Finalmente, en lo que va del año 2024, se registra un incremento del 9.56% en participes, 31.66% en patrimonio administrado y 5.88% en número de fondos mutuos al cierre del mes de agosto. “A este ritmo se proyecta cerrar el año con más de 400 mil inversionistas participando en los fondos mutuos”, enfatizó Osorio.
